美聯(lián)儲突傳大消息。
據(jù)美國政治新聞網(wǎng)(Politico)引述一封致紐約聯(lián)儲銀行行長約翰·威廉姆和美聯(lián)儲主席杰羅姆·鮑威爾的信函稱,兩位共和黨參議員正就最近有關(guān)紐約聯(lián)儲處理伊拉克國際交易的方式,以及其是否允許伊朗規(guī)避制裁的報道對其展開調(diào)查。對此,美聯(lián)儲理事會和紐約聯(lián)儲在聲明中稱,已經(jīng)收到信函,并計劃做出回應(yīng)。
與此同時,市場對美聯(lián)儲降息前景的押注也突然發(fā)生了重大變數(shù)。在美國9月非農(nóng)就業(yè)數(shù)據(jù)發(fā)布后,市場認(rèn)為,美聯(lián)儲11月降息25個基點的可能性為94%,而在數(shù)據(jù)發(fā)布前,這一比例僅有65%。
芝加哥聯(lián)邦儲備銀行行長奧斯坦·古爾斯比在最新的采訪中表示,最新的就業(yè)市場報告“極其出色”。但他警告稱,不要過分相信一個月的數(shù)據(jù),并補(bǔ)充說美聯(lián)儲的政策利率在未來12—18個月需要大幅下調(diào)。
突爆猛料
據(jù)美國政治新聞網(wǎng)(Politico)引述一封致紐約聯(lián)儲銀行行長約翰·威廉姆和美聯(lián)儲主席杰羅姆·鮑威爾的信函稱,共和黨參議員蒂姆·斯科特和邁克·朗茲就最近有關(guān)紐約聯(lián)儲處理伊拉克國際交易的方式,以及其是否允許伊朗規(guī)避制裁的報道對其展開調(diào)查。
Politico報道稱,兩名共和黨參議員要求紐約聯(lián)邦儲備銀行提供有關(guān)其如何處理伊拉克中央銀行賬戶的信息,此前有媒體報道稱,紐約聯(lián)邦儲備銀行未能實施反洗錢控制措施,這可能使伊朗得以規(guī)避美國的制裁。
對此,美聯(lián)儲理事會和紐約聯(lián)儲在聲明中稱,已經(jīng)收到信函,并計劃做出回應(yīng)。
在信中,南卡羅來納州共和黨參議員蒂姆·斯科特和南達(dá)科他州共和黨參議員邁克·朗茲表示,報告稱,在某些日子里,流經(jīng)伊拉克銀行的2.5億美元電匯中,有80%的資金無法追蹤。《華爾街日報》援引美國官員的話稱,9月初,部分資金流向了伊朗伊斯蘭革命衛(wèi)隊及其支持的反美民兵組織。
《華爾街日報》報道稱,雖然這些指控仍在調(diào)查中,但美國官員認(rèn)為,這一監(jiān)督失誤可能為受制裁實體和恐怖組織提供了一條資金渠道。
參議員們在給紐約聯(lián)儲的一封信中寫道:“如果準(zhǔn)確的話,這將代表美國金融監(jiān)管制度最大的失敗之一。如果這些行為是由一家商業(yè)銀行采取的,那么該銀行及其高管可能會受到嚴(yán)厲的民事和刑事處罰,包括永久關(guān)閉。”
重大變數(shù)
當(dāng)前,市場對美聯(lián)儲降息前景的押注也突然發(fā)生了重大變數(shù)。
美東時間10月4日,美國勞工統(tǒng)計局公布的數(shù)據(jù)顯示,美國9月非農(nóng)就業(yè)人數(shù)激增25.4萬人,為2024年3月以來最大增幅,高于8月修正后的15.9萬人,遠(yuǎn)超市場普遍預(yù)期的15萬人。此外,失業(yè)率降至4.1%,下降幅度為0.1個百分點,為2024年6月以來新低。
數(shù)據(jù)發(fā)布后,期貨市場投資者降低了對美聯(lián)儲將在11月下一次政策會議上再降息50個基點的預(yù)測。
市場認(rèn)為,降息25個基點的可能性為94%,而在數(shù)據(jù)發(fā)布前夕,這一比例僅有65%。并且,交易員對美聯(lián)儲未來四次會議合計降息幅度的預(yù)期不到100個基點。
摩根大通首席美國經(jīng)濟(jì)學(xué)家邁克爾·費(fèi)羅利預(yù)計,11月降息幅度將為25個基點。他表示,考慮到美聯(lián)儲在9月份已經(jīng)降息50個基點,他認(rèn)為穩(wěn)健的就業(yè)市場是美聯(lián)儲采取更謹(jǐn)慎方式的原因。
當(dāng)?shù)貢r間10月4日,芝加哥聯(lián)邦儲備銀行行長奧斯坦·古爾斯比稱,最新的就業(yè)市場報告“極其出色”,更多此類報告將增強(qiáng)他對美國經(jīng)濟(jì)處于充分就業(yè)、通脹率較低的信心。
但他警告稱,不要過分相信一個月的數(shù)據(jù),并補(bǔ)充說通脹存在低于央行2%目標(biāo)的風(fēng)險。
古爾斯比在接受彭博社采訪時表示,從一系列廣泛指標(biāo)來看,就業(yè)市場正在降溫。
古爾斯比表示,就業(yè)報告不意味著美聯(lián)儲不需要降息。美聯(lián)儲的政策利率遠(yuǎn)高于大多數(shù)決策者認(rèn)為的最終“穩(wěn)定點”,未來12—18個月需要大幅下調(diào)。
古爾斯比認(rèn)為,美聯(lián)儲19位決策者的中值估計似乎“相當(dāng)合理”,即到明年年底利率將降至3.4%,到2026年底降至2.9%。
他進(jìn)一步指出,美聯(lián)儲達(dá)到該利率水平的速度將取決于經(jīng)濟(jì)條件,以及是否會出現(xiàn)可能擾亂經(jīng)濟(jì)或通脹的意外因素,比如中東動蕩導(dǎo)致油價上漲的程度。“像這樣的外部沖擊曾多次擾亂了以往的軟著陸,我們必須對這些條件保持警覺,才能做出回答。”他說。
古爾斯比在談到中性利率時表示:“很難確切地說它是多少。”“我認(rèn)為,在我看來,它肯定比新冠疫情暴發(fā)前很多年的零利率要高。”
美聯(lián)儲官員一直在上調(diào)對長期中性利率的預(yù)估。未經(jīng)過通脹調(diào)整的中值預(yù)估目前為2.9%,高于疫情暴發(fā)前預(yù)測的2.5%。利率只能估計,無法衡量。
源自券商中國